年报]19万集01 : 万达集团股份有限公司公司债券2020年年度报告
发布日期:2021-10-02 06:21   来源:未知   阅读:

  本公司董事、高级管理人员已对年度报告签署书面确认意见。公司监事会(如有)已

  本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整,不

  ,评级展望为稳定,说明公司偿还债务的能力很强,受不利经济环境的影响不大,

  违约风险很低。考虑到信用评级机构对公司及债券的评级是一个动态评估的过程,如果未

  来信用评级机构下调对公司主体或者债券的信用评级,债券的市场价格将可能随之发生波

  动,从而对持有债券的投资者造成损失,甚至导致债券无法在证券交易所进行交易流通。

  二、受国民经济总体运行状况、宏观经济、金融政策以及国际经济环境变化的影响,

  市场利率存在一定波动性。债券的投资价值在其存续期内可能随着市场利率的波动而发生

  三、在债券存续期内,公司所处的宏观经济环境、行业发展状况、国家相关政策、资

  本市场状况等外部环境以及公司本身的生产经营存在着一定的不确定性,这些因素的变化

  可能导致公司不能从预期的还款来源中获得足够资金按期、足额支付本期债券本息,可能

  展公告,目前有特定财产担保债权(优先债权)已完成支付,普通债权已部分支付

  本年度报告中部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上的差异是由四舍五入造成的。

  公司与控股东、实际控制人之间的产权及控制关系的方框图(有实际控制人的披露至实

  目前公司的主营业务主要分为五大板块:石化板块、轮胎板块、电缆板块、化工板块

  公司石化产业板块的经营主体是山东天弘化学有限公司。该板块业务主要产品有汽油、

  柴油、乙丙橡胶、芳烃等产品。其中汽油、柴油炼化装置为国内先进水平,所生产汽柴油

  均能达到国 V 标准,符合国家环保产业政策;乙丙橡胶具有低密度高填充性、耐老化性、

  耐腐蚀性等性能特点,主要应用于要求耐老化、耐水、耐腐蚀、电气绝缘等领域,如用于

  轮胎的浅色胎侧、耐热运输带、电缆、电线、防腐衬里、密封垫圈、建筑防水片材、门窗

  公司轮胎板块业务的运营主体为公司下属山东万达宝通轮胎有限公司。根据轮胎产品

  的用途,公司的轮胎产品分为全钢载重子午线轮胎、全钢工程子午线轮胎和半钢轿车子午

  一条相邻小角度高强力钢丝帘布相互交叉的环状带束层箍紧的充气轮胎,主要适用于载重

  汽车,根据其具体用途可分为三大类:一是面对中短途运输开发的以负荷载重为主要研发

  方向的抗载轮胎;二是面对中长途运输开发的以持久耐磨为主要方向的长途花纹轮胎及真

  体的充气轮胎,其具有滚动阻力小、行驶里程高、耐磨性能好、耐切割、耐刺扎等特点,

  主要用于工程机械,例如各种装载机,推土机,轮式挖掘机,运输车,铲运机,运梁机,

  半钢胎作为子午线轮胎的一种,一般称为轿车轮胎。其与全钢胎最大的区别就是全钢

  胎胎体的缓冲层和帘布层均使用钢丝帘布,而半钢胎则仅有缓冲层使用钢丝帘布。

  电缆业务板块的经营主体是山东万达电缆有限公司。电缆全系产品主要包括潜油泵电

  缆、探测电缆、加热电缆、防盗电缆、铝合金电缆、超高压电缆、海底电缆等产品。该公

  司所生产的产品在电力、石油、化工、建筑、冶金、船舶、铁路、航空等行业得到了广泛

  的应用。公司是国内大型的探测电缆、潜油泵电缆生产基地之一,并成为国内参与起草制

  定探测电缆、潜油泵电缆产品行业标准的企业之一。经过多年发展,公司产品现已形成

  化工业务板块的经营主体是山东万达化工有限公司和山东耐斯特炭黑有限公司。主要

  产品有 MBS 塑料抗冲剂、二胺、聚丙烯酰胺系列产品、顺丁胶、丁二烯、液化气、破乳剂、

  MBS 塑料抗冲剂为白色固体粉末,具有不溶于水、乙醇但可在三氯甲烷、丁酮等有机

  溶剂中溶胀的性质,由于其良好的化学稳定性和热塑性,MBS 塑料抗冲剂作为重要的添加

  剂广泛应用于 PVC 薄膜、板材、注塑型材、透明或不透明管材、片材、吸塑包装、卡片等

  产品的生产制造。作为参与企业之一,公司负责起草了 MBS 塑料抗冲剂的国家质量标准和

  聚丙烯酰胺(PAM)是一种线性高分子聚合物,具有易溶于水而几乎不溶于苯、、

  脂类、丙酮等一般有机溶剂的性质,其水溶液接近透明的粘稠液体;聚丙烯酰胺以其特有

  破乳剂是聚醚、甲醇和水的混合物或聚醚和二甲苯的混合物,属高分子非离子型表面

  活性剂,是公司针对油田所采的油包水乳化原油和三次采油水包油乳化原油含水量日趋升

  高、油品成分复杂、油水乳化程度增强、破乳难度大等现状而研制的原油脱水化学剂,主

  ACR 产品为白色流动粉末,不溶于水、乙醇但可溶于三氯甲烷、丁酮的,ACR 作为加

  工助剂,可使挤出制品平衡扭矩提高,使其加快塑化;对压延制品,可有效克服表面皱纹,

  有利于物料包辊,减少气泡;对于真空成型制品,可有效克服熔体破裂,并使制品厚薄均

  二胺为白色或浅黄色粉末,其具有溶于 DMAC、DMF 等有机溶剂、不溶于水、微溶于

  乙醇、可溶于稀盐酸的性质,它是新型特种工程塑料聚酰亚胺、聚醚酰亚胺、聚酯酰亚胺、

  聚马来酰亚胺、聚芳酰胺等耐高温树脂的重要原料之一;除此之外,二胺还是四氨基二苯

  顺丁胶全名为顺式-1,4-聚丁二烯橡胶,简称 BR,为无色或浅色块状制品,不含焦化

  颗粒及机械杂质,具有高弹性和良好的耐低温性等特性。顺丁橡胶是由丁二烯聚合制得的

  结构规整的合成橡胶。与天然橡胶和丁苯橡胶相比,硫化后的顺丁橡胶的耐寒性、耐磨性

  和弹性特别优异,动负荷下发热少,耐老化性尚好,易与天然橡胶、氯丁橡胶或丁腈橡胶

  并用。顺丁橡胶特别适于制汽车轮胎和耐寒制品,还可以制造缓冲材料以及各种胶鞋、胶

  布、胶带和海绵胶等。顺丁橡胶存在加工性能较差,生胶有一定冷流倾向等缺点。出现的

  充油顺丁橡胶可使上述缺点得到一定程度的改善。但其抗撕裂强度偏低,抗湿滑性不好,

  以及粘着性不如天然橡胶和丁苯橡胶,尚有待研究改进。顺丁橡胶主要用于制备轮胎、胶

  管、胶板等产品,还可用于制备水溶性阳极电泳漆、粘合剂、热固性树脂以及用于橡胶和

  塑料改性,用于增稠 SBS 胶黏剂,与 SBS 并用制造压敏胶黏剂等。还可用于制造胶管、胶

  丁二烯属低毒类物质,接触浓度非常高的气体,可能导致原发性的刺激作用和麻醉作

  用,是最简单的具有共轭双键的二烯烃,易发生齐聚和聚合反应,也易与其它具有双键的

  不饱和化合物共聚,因此是重要的聚合物单体,属低毒类物质,接触浓度非常高的气体,

  可能导致原发性的刺激作用和麻醉作用,是生产合成橡胶(丁苯橡胶、顺丁橡胶、丁腈橡胶澳门跑狗论坛资料

  氯丁橡胶)的主要原料。随着苯乙烯塑料的发展,利用苯乙烯与丁二烯共聚,生产各种用途

  广泛的树脂(如 ABS 树脂、SBS 树脂、BS 树脂、MBS 树脂),使丁二烯在树脂生产中逐

  渐占有重要地位。此外,丁二烯尚用于生产乙叉降冰片烯(乙丙胶第三单体)、1,4—丁

  二醇(工程塑料)、巳二腈(尼龙 66 单体)、环丁砜、蒽酮、四氢呋喃等等,因而也是重要的

  电子业务板块的经营主体是公司主体及其全资子公司山东万达微电子材料有限公司。

  该板块业务的产品由双向拉伸聚酰亚胺薄膜、变压器、高压计量箱、无线抄表器、高低压

  聚酰亚胺电子薄膜(PolyimideFilm),也称 PI 膜,是目前性能较好的绝缘类电子用产

  品,新型高性能聚酰亚胺薄膜能在-269℃至+400℃之间的温度范围内保持其原有特性,以

  其优异的耐热性和耐寒性,以及优异的电绝缘性能、抗辐射性能、耐腐蚀性能和自润滑性

  能,被广泛应用于运行条件恶劣、运行可靠性要求高的各类电机、电器及电线电缆中,如

  飞机、航天器、核工业、核潜艇、电力机车、石油化工、LED 灯带、动力电池、电子化学

  变压器是由缠绕在共同铁芯上的两个或两个以上的绕组(匝数不同)通过交变磁场联

  高压计量箱应用于高压电能的计量,以其产品结构紧凑、各部封锁严密、防窃电能力

  强的特性,广泛适用于中、小型变压器用户,能够完整准确的计量有功电能和无功电能。

  无线抄表器是用于短距离无线数据采集、无线抄表、无线遥控、无线工业控制、无线

  高低压柜是用于电力系统发电、输电、配电、电能转换和消耗中起通断、控制或保护

  目前,该板块双向拉伸聚酰亚胺薄膜生产能力达到 600 吨/年。近几年,随着我国宇航、

  工业及电子工业的迅猛发展,绝缘材料尤其是聚酰亚胺薄膜这种高质量材料的需求随之增

  加。发行人自 2002 年起,开始对高性能聚酰亚胺薄膜项目进行研究开发,为确保项目的顺

  利实施,发行人通过购进国外先进的生产设备,高薪引进专业科研人才,依托强大的科研

  力量,成功解决了多项聚酰亚胺薄膜双向拉伸技术难题,并实现了工艺参数高精度自动化

  控制,产品各项技术指标均达到国际先进水平。公司的聚酰亚胺薄膜双向拉伸项目被列为

  2005 年国家火炬计划,并于 2005 年 11 月底顺利通过国家发改委等有关部门验收。

  龙头产业、创国际品牌、做仟亿强企、铸百年万达”这一总体思路,按照“永远创业、永

  不守业,没有机会、创造机会,不做最大的企业、做最健康的企业”的发展理念,走过了

  国家级博士后科研工作站和两个国家级实验室,七大系列产品在我国参与起草、制定工艺

  新常态要展现新作为,更要引领新发展。下一步,公司将进一步解放思想,抢抓机遇,

  一是利用石化产业转型升级、新旧动能转换以及建设鲁北高端石化产业基地重大机遇,

  /年乙烯及配套工程项目的手续办理,着力延伸产业链,提升下游产品附加值,增强企业

  合服务商,打造了贸易平台、金融平台、资本平台。有胶网成功入选中国大宗电商平台

  (一) 公司是否存在与控股东之间不能保证独立性、不能保持自主经营能力的情况:

  与控股东之间在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立性的机制安排说明:

  公司具有独立的企业法人资格,在国家宏观调控和行业监管下,自主经营,独立核算

  公司拥有独立的生产系统、辅助生产系统、生产设备和配套设施等有形资产,所使用

  的工业产权、商标、专利技术等无形资产也由公司独立拥有,资产权清晰,管理有序。

  公司有独立的组织机构及各部门相应的人员。由人力资源部与员工签订劳动合同,并

  独立进行劳动、人事及工资管理。公司的高级管理人员未在实际控制人企业中担任除董事

  、监事以外的职务,未在实际控制人企业领取薪水;公司的财务人员未在实际控制人企业

  公司的生产、销售、采购、劳动、人事及工资管理、行政、综合等经营管理部门均独

  立于实际控制人。公司机构与控股东机构均各自独立,不存在与控股东混合经营、合

  公司设立了独立的财务管理部门,建立了独立的财务核算体系,执行规范、独立的财

  公司及其有关企业拥有独立的业务,拥有完整的生产经营体系,在国家宏观调控和行

  业监管下,自主经营、独立核算、自负盈亏,并自主做出战略规划、对外投资等经营决策

  综上,公司资产独立、人员独立、机构独立、财务独立、业务独立,公司为自主经营

  立核算、自负盈亏的主体。虽与大股东存在借款行为,但已根据《公司章程》、《关联

  交易制度》履行了相应的决策程序,且签订了借款协议,约定了借款利率等,符合相关法

  (三) 公司治理结构、内部控制是否存在其他违反《公司法》、公司章程规定的情况

  和经营有关的其他应收款和长期应收款划分为经营性往来款,即在经营过程中产生的其他

  (四) 非经营性往来占款和资金拆借的决策程序、定价机制及持续信息披露安排:

  决策程序:根据公司制定的《关联交易制度》,公司资金管理机构为公司资金运营部,

  公司董事、监事和高级管理人员对维护公司资金安全承担相应责任。公司在与控股东、

  实际控制人、关联方发生经营性及非经营性业务和资金往来时均由公司董事会审议批准,

  且关联董事回避表决,也不得代理其他董事行使表决权,会议所做决议由非关联董事半数

  通过。另外关联方借款均需签署相关借款协议,约定借款用途、期限和利率,资金运营部

  公司资金运营部门作为资金控制的执行部门,严格把关,认真审核,进一步完善资金

  及其他关联方发生的每一笔资金收支情况,进行严格审核,规范了资金拆借行为。

  定价机制:公司在与控股东,实际控制人、关联方及其他企业发生经营性及非经营

  性业务和资金往来时,采取市场化的定价机制,相关非经营性往来占款均已签署借款协议

  信息披露安排:公司发生的非经营性往来占款或资金拆借行为,经营层应就单笔事项

  的具体方案进行研究,遵循公司已制定的《关联交易制度》,对于需要经董事会或股东大会

  报告期内单独或累计新增合并财务报表范围内子公司,且子公司报告期内营业收入、净利

  报告期内单独或累计减少合并财务报表范围内子公司,且子公司上个报告期内营业收入、

  1:非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系,以及虽与正常经营业务相关,

  但由于其性质特殊和偶发性,影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的

  各项交易和事项产生的损益。具体内容按《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第

  未来一年内营运资金、偿债资金的总体需求情况,大额有息负债到期或回售情况及相应的

  存到部分银行的保证金等业务使用,并不能为企业带来融资净额。经公司讨论,截至

  尚未履行及未履行完毕的对外担保总额是否超过报告期末净资产 30%:□是 √否

  被担保人在报告期内存在被列为失信被执行人、三次以上被列为被执行人或存在其他重大风险情况

  日,山东省东营市中级人民法院依法裁定批准《山东胜通集团股份有限公司等十一家公

  目前有特定财产担保债权(优先债权)已完成支付,普通债权已部分支付(其中债权额度

  报告期内发行人的控股东、实际控制人涉嫌犯罪被司法机关立案调查或被采取强制措施

  报告期内发行人的控股东、实际控制人被列为失信被执行人或发生其他重大负面不利变

  发行人承诺,除以下事项外,无其他按照法律法规、自律规则等应当披露而未披露的

  一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人(会计主管人员)签

  三、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的

  四、按照境内外其他监管机构、交易场所等的要求公开披露的年度报告、年度财务